네이버 주가 전망(리포트 리뷰)

지난 10월 8일 미래에셋증권에서 네이버에 대한 투자 의견 리포트를 내놓았습니다. 최근 카카오와 함께 규제 이슈로 조정을 받고 있던 네이버에 대해 어떤 전망을 내놓았을까요? 리포트를 살펴보도록 하겠습니다.

네이버의 3분기 실적이 좋으며 글로벌 진출 성공 가능성이 부각되고 있다고 보았습니다. 매수 유지에 목표가는 550,000원을 제시하였습니다. 현주가 388,500원 대비 39.8% 상승여력이 있는 가격입니다. 구체적인 내용을 알아보도록 하겠습니다.

3분기 실적 전망입니다. 컨센서스를 상회하고 있습니다. 전년 동기 대비 매출 증가율이 31.1%입니다. 디스플레이광고와 커머스의 전년동기대비 매출이 40% 가량 성장하였습니다. 3분기 예상 영업이익률은 20.6%로 안정세를 기록하고 있습니다.

제페토 글로벌 월결제액이 큰 폭으로 증가하였습니다. 왓패드 실적이 콘텐츠부분에 첫반영되고 네이버웹툰 글로벌 결제액도 견조한 성장세를 보이고 있습니다. 라인을 통해 일본 스마트스토어 사업도 시작하여 성장이 예상됩니다.

그동안 규제 우려 때문에 주가의 조정이 있었는데 규제우려가 약화될 것이라 전망하고 있습니다. 글로벌 및 소상공인과의 상생을 중심으로 한 성장 전략이 돋보이는 모습입니다. 긍정적인 3분기 실적 발표와 함께 규제 우려가 점차 희석될 것으로 전망하고 있습니다.

현재 네이버 주가는 코스피와 나란히 가고 있습니다. 앞으로 어떻게 흘러갈지는 두고보아야겠습니다.

분기 및 연간 실적 전망입니다. 전년동기 비, 전분기 비 모두 좋은 실적입니다.

2019년부터 네이버의 목표주가와 주가의 변화입니다. 네이버의 목표주가가 지속적으로 상승하였고, 네이버의 주가도 지속적으로 상승했음을 확인할 수 있습니다.

 

출처: 네이버금융

네이버의 일봉차트입니다. 규제 이슈로 인한 지속적인 하락세를 보이다고 최근 반등의 조짐을 보이고 있습니다. 앞으로 주가가 어떤 방향으로 흘러가는지 지켜보아야겠습니다. 만약 리포트의 예상대로 3분기 호실적 발표와 글로벌 사업의 순항을 계기로 규제 이슈가 약화된다면 상승세를 기대해볼만도 합니다.

 

성투하세요!

 

※ 본 글은 공개된 자료를 바탕으로 한 개인의 의견을 담은 글입니다.